الكلية الأكاديمية أونو | الإدارة المالية والاستثمارات

ر بل ر ش شقي ǀ حسام جريس ǀ سيفان ريف

الإدارة المالية والاستثمارات

من الممكن بناء منحنى الكفاءة في Excel لملف يتكون من العديد من العقارات المحفوفة بالمخاطرة من خلال

الخطوات التالية:

الخطوة 1 : يجب حساب تباين الملف المكون من ستة عقارات على النحو التالي:

يعتمد حساب التباين في الملف الذي يحتوي على العديد من العقارات المحفوفة بالمخاطرة على نفس مبدأ المعادلة

الخاصة بالتباين بين عقارين اثنين محفوفين بالمخاطرة. سنقسم معادلة التباين إلى جزأين ، A و :B

2

2

2

2

2

q

q

2* * * * * q q



=

*



+

*



+

A B A B AB   

P

A

A

B

B

B

A

وفقًا لهذه المعادلة، يجب بناء الج زء A والجزء B لكل زوج من عقارين اثنين كما هو موضح في الجدول :2.4

الجدول - 2.4 حساب التباين في ملف الاستثمار - الجزء A والجزء .B

فيما يلي النتائج العددية النهائية لحساب الجزء A والجزء :B

جزء A من المعادلة - النتائج

6

5

4

3

2

1

מניה سهم

0.08%

-0.03%

-0.01%

0.11%

0.12%

1

0.01%

0.01%

-0.02%

-0.11%

2

0.01%

-0.11%

-0.03%

3

0.01%

0.01%

4

-0.06%

5

6

جزء B من المعادلة - النتائج

6

5

4

3

2

1

מניה سهم

0.08%

0.04%

0.00%

0.45%

0.20%

0.15%

94