الكلية الأكاديمية أونو | أسس التمويل

شربل شقير، حسام جريس، سيفان ريف

أسس التمويل

1.11 تطبيق لقضايا التقاعد

رائد معني أن يوفر مبلغ س نوي ثابت من جيل 42 وحتى جيل 65 . رائد معني أن يوفر مبلغاً يكفي لسحب 5222

شيكل مرة واحدة في السنة ابتداء من جيل 66 وحتى جيل 25 . ما هو المبلغ السنوي الذي يجب أن يوفره رائد

إذا علمت أن نسبة الفائدة السنوية هي %12 على امتداد كل الفترة؟

الحل بواسطة الإكسل

محور الزمن –

سنة أخيرة

I

II

III

44

55

55

55

المرحلة أ – نجد القيمة الحالية لعشر سحوبات بقيمة 5222 شيكل كل واحدة منها من جيل 66 وحتى جيل

25 شامل ( 75-66+1 .)11=

D

C

B

A

10

1 2 3 4

(משיכות) n מספר תקופות n ) عدد الفترات (سحوبات

5,000

PMT תקבול/תשלום PMT مدخول/دفع

13.00%

i שיעור הריבית نسبة الفائدة

=PV(B3,B1,B2)

-27,131.22

PV ערך נוכחי משיכות PV القيمة الحالية

المرحلة ب – نجد مبلغ التوفير الدوري لمدة 26 فترة (من جيل 42 ولغاية جيل 65 شامل)، حيث المبلغ الذي

وجدناه ساب قاً هو الآن القيمة المستقبلية .

D

C

B

A

10

1 2 3 4 5 6 7

(משיכות) n מספר תקופות

5,000

PMT תקבול/תשלום PMT مدخول/دفع

13.00%

i שיעור הריבית نسبة الفائدة

=PV(B3,B1,B2)

-27,131.22

PV ערך נוכחי משיכות

26

(חיסכון) n מספר תקופות PMT סכום חסכון - חישוב PMT مبلغ التوفير حساب

=PMT(B3,B6,,B4)

₪ 153.41

لكي يستطيع رائد أن يسحب 5222 شيكل لمدة 12 سنوات، عليه أن يوفر ₪ 153.41 كل سنة لمدة 26

عام.

132