הקריה האקדמית אונו | ניהול פיננסי והשקעות

שרבל שוקייר ǀ סיון ריף

ניהול פיננסי והשקעות

214 מקדם המתאם – AB ρ

מקדם המתאם (קורלציה) הוא מדד סטטיסטי המאפשר להעריך את טיב הקשר בין שני משתנים

שונים. דהיינו, האם אפשר לז הות קשר בין שינוי במשתנה אחד לבין שינוי במשתנה השני.

כדי להבין את משמעות הקורלציה נתאר את הקשר בין משתנה אחד למשתנה שני באמצעות

דיאגרמת פיז ור והתווי י ת קו רגרסיה .

קו רגרסיה – קו המאפשר לנו לבחון את השפעת משתנה מנבא אחד על משתנה אחר. ל דוגמה : אנו

יכולים לבחון את השפעת הגיל (משתנה בלתי תלוי) על יכולת הזיכרון (משתנה תלוי .(

מקדם המתאם (קורלציה) בין שני משתנים והתוו יית קו הרגרסיה

A R שיעור תשואת מניה ,A B R שיעור תשואת מניה .B

להלן התצפיות שנאספו לגבי שיעור תשואו ת המניות בתקופות :6-0

תקופה (%) A (%) R B R

20

10

1

30

30

2

18

15

3

12

8

4

5

12

5

5

10

6

20

20

7

60

40

8

הערה: לשם פשטות ההסבר, המדגם ב דוגמה זו וב דוגמאות נוספות שי י נתנו בהמשך קטן מן הנדרש

במחקרים סטטיסטיים .

61