الكلية الأكاديمية أونو | الإدارة المالية والاستثمارات

ر بل ر ش شقي ǀ حسام جريس ǀ سيفان ريف

الإدارة المالية والاستثمارات

حل :

نجد ال متوسط والانحراف المعياري لكل استثمار.

متوسط الاستثمار :A 0.5*40+0.5*5=22.5

متوسط الاستثمار :B 0.5*10+0.5*15=12.5 الانحراف المعياري للاستثمار =17.5 :A 0.5 ] 2 22.5) - +0.5*(5 2 22.5) - [0.5*(40 الانحراف المعياري للاستثمار =2.5 :B 0.5 ] 2 12.5) - +0.5(12 2 12.5) - [0.5*(10

متوسط A أكبر ولكن أيضًا الانحراف المعياري لـ A أكبر، لذلك لا يوجد تفضيل وفقًا لـ .MVC

الإجابة (د) صحيحة.

سؤال :8

اختر الجملة الصحيحة:

أ . إذا كان A أفضل من B وفقًا لـ MVC ، فمن الضروري أن يكون A أفضل من B وفقًا لـ CVC

ب. إذا كان A أفضل من B وفقًا لـ CVC ، فمن الضروري أن يكون A أفضل من B وفقًا لـ MVC

ج . سيعطي كل من MVC و CVC دائمًا نتائج متطابقة

د . لا توجد علاقة بين المعايير

حل :

في بعض الأحيان عندما لا يحدد معيار MVC الأولوية عند وجودها ، يمكن لـ CVC تصحيح هذا الضعف. لذلك فإن

الإجابات "ب" و "ج" و "د" ليست صحيحة.

الإجابة (أ) صحيحة لأنه إذا كان متوسط A أكبر من متوسط B والانحراف المعياري A أقل من الانحراف المعياري

B ، فمن الضروري أيضًا أن تكون نسبة الانحراف المعياري مقسومة على متوسط A أصغر من تلك المقسومة على

.B

سؤال :9

معطى الاستثمارين التاليين:

استثمار A

53%

28%

15%

نسبة المردود

0.5

0.4

0.1

احتمال

استثمار B

47%

38%

20%

نسبة المردود

0.4

0.4

0.2

احتمال

56