הקריה האקדמית אונו | ניהול פיננסי והשקעות

שרבל שוקייר ǀ סיון ריף

ניהול פיננסי והשקעות

כלומר, מ כיוון שגם סטיית התקן היחסית של B גדולה יותר מסטיית התקן היחסית של A , גם ע ל פי

CVC אין העדפה. בהמשך ניישם דוגמה זו ע ל פי מודל הדומיננטיות ונראה כיצד המודל פותר את

מגבלות קריטריונים MVC ו- .CVC

לפני שנעמיק במודל עצמו נציג כמה מושגים סטטיסטיים הבאים לידי שימוש במודל הדומיננטיות :

הסתברות – הסיכוי לקבל מאורע או תוצאה מסוימת.

היסטוגרמה – תצוגה גרפית המתארת את התדירות או ההסתברות לתוצאה מסוימת.

דוגמה:

להלן תשואת מניה A בחודשים ינואר - אוגוסט :2121

שיעור תשואה

חודש

5%

ינואר

11%

פברואר

0%

מרץ

5%

אפריל

5%

מאי

0%

יוני

0%

יולי

5%

אוגוסט

נבנה את ההיסטוגרמה של תשואות מניה A , כאשר על ציר ה X- תשואת מניה A ועל ציר ה Y-

ההסתברות לקבלת התשואה.

נ בדוק תחילה לגבי תשואה של .5% במדגם של שמונה תצפיות התקבלו ארבע תצפיות של 5%

תשואה, לכן:

4



0.5

ההסתברות לקבלת תשואה של 5% היא:

8

40