נטו+ | כתב עת לעבודה ולניהול המשאב האנושי

2022 יולי 350 + נטו

פרישה ופנסיה

71

בניגוד למוצרי חיסכון אחרים, קרן הפנסיה המקיפה זכאית לאגרות חוב מבטיחות תשואה בשיעור של 4.86% על כ - 27% מנכסי הקרן. שיעור זה צפוי לרדת בהדרגה בשני ם הקרובות. יתר הנכסים מושקעים בשוק ההון במסלולי השקעה בהתאם לבחירת החוסך. החשיפה לאגרות חוב, בעל ות תשואה מובטחת, מקטינ ה את התנודתיות בתשואות קרנות הפנסיה. כפי שתיארנו בפתיחה, חוסכים שבוחרים להעביר את הכספים לקופת הגמל רואים באגרות החוב מבטיחות התשואה לת משקו והם מעדיפים לבחור במסלולים מנ ים י ית עוקבי מדד זה או אחר מתוך תפיסה שחיסכון פנסיוני הוא חיסכון ל טווח ארוך ובחיסכון שכזה ישנה עדיפות להשקעה ארוכת טווח במניות. דמי הניהול בקרנות הפנסיה מנגנון דמי הניהול מורכב מדמי ניהול מהפקדה ודמי ניהול מהצבירה. כאשר במנג נ ון הקיים דמי הניהול מהצבירה נמוכים. מנגד בקופות הגמל נהוג לשלם רק דמי ניהול מצבירה. מה עדיף? השווא תי בי ן דמי הניהול בקרן הפנסיה של מיטב דש לבין שתי חלופות בקופות הגמל. כאשר לצורך ההוגנות נלקחה הנחת תשואה הזהה לשני המוצרים, 4% . דמי ניהול מהפקדה דמי ניהול מצבירה קרן פנסיה במיטב דש 1.49% 0.05% קופת גמל א' 0% 0.50% קופת גמל ב' 0% 0.35% חשוב לזכור כי קרן הפנסיה כול לת כיסויים ביטוחים לאבדן כושר עבודה ומקרה מוות וקופת הגמל אינה כוללת כיסויים אלו. חוסך בן 30 , שצבר עד כה 100,000 ש"ח ומרוויח 10,000 ש"ח בחודש יצבור את הצבירה הגבוהה ביותר בקרן הפנסיה עם הכיסויים הביטוחים המינימליים ( 37.5% מהשכר לאבדן כושר עבו דה ו - 40% מהשכר למקרה מוות). קופת הגמל בדמי הניהול של 0.35% מגיעה למקום השני, בפער של 60 אלף שקל ים, אך חשוב לזכור כי היא אינה כוללת כלל כיסוי ביטוחי.

J :\ מאגרים \ מאמרים \ datam2825.doc